O Banco Central Europeu (BCE) alertou os bancos que devem aumentar as suas provisões. O supervisor detectou que as carteiras de crédito começam a sofrer com incumprimentos e por isso alerta que as entidades terão de reforçar a sua blindagem para fazer face a possíveis insolvências. “A qualidade dos ativos está a deteriorar-se lentamente e as necessidades de provisionamento deverão aumentar”, observa o supervisor no último relatório de estabilidade financeira.
O BCE garante que os danos não são alarmantes, mas que estão a piorar. Concretamente, os sinais de deterioração concentram-se nas carteiras ligadas ao setor imobiliário, nos empréstimos às pequenas e médias empresas e no crédito ao consumo, ainda que “os volumes sejam administráveis e concentrados em poucos bancos”.
O controlador detectou que os empréstimos inadimplentes vinculados ao setor imobiliário são encontrados em empréstimos para os quais o empréstimo a valor (métrica que expressa a percentagem de dinheiro que um banco empresta para comprar uma casa em relação ao valor do imóvel) é superior a 80%. Trata-se de empréstimos hipotecários em que as perdas em caso de incumprimento são maiores para o banco, uma vez que concedeu uma quantia maior de dinheiro a título de empréstimo. Em qualquer caso, o BCE especifica que as exposições de maior risco estão concentradas em alguns bancos, especialmente nos alemães. “Estas deteriorações por si só não deverão conduzir a dificuldades sistémicas para o setor financeiro, ainda que possam constituir um desafio para os bancos particularmente expostos a este mercado”, estima o BCE.
Relativamente às carteiras de crédito ao consumo, o supervisor indica que os incumprimentos também estão a aumentar, sobretudo as exposições fora da zona euro, nomeadamente aos Estados Unidos e à América Latina. E na área do crédito às PME, parece que, mesmo que a deterioração seja contida, afecta todos os bancos de forma generalizada e as dívidas não pagas poderão ser afectadas por um abrandamento da economia da União Europeia. “A qualidade dos activos do segmento das PME está directamente ligada às condições macroeconómicas, incluindo o emprego, num contexto de crescente insolvência e perda de confiança empresarial, e os empréstimos às empresas podem envolver perdas mais elevadas quando têm menos garantias do que outros créditos. Isto é reforçado pelo facto de nos últimos anos os bancos terem tido tendência a conceder crédito a empresas menos produtivas, que têm maior probabilidade de enfrentar dificuldades financeiras”, afirma.
O supervisor está confiante de que os bancos da União Europeia estão totalmente equipados e têm capital suficiente para fazer face a possíveis perturbações. Embora a crise financeira de 2008 esteja longe e a solvência do sector bancário tenha sido reforçada, os banqueiros centrais não querem que haja a menor possibilidade de falência. “As necessidades de provisionamento aumentarão novamente à medida que os novos NPL envelhecem e as garantias são eliminadas”, afirma.
Por um lado, o BCE confirmou que a venda de carteiras questionáveis reduziu os níveis médios de cobertura. Isto significa que os PNP mais antigos eram melhor cobertos do que os mais recentes. E por outro lado, sublinha que a redução da taxa de cobertura está também condicionada pelo facto de durante a pandemia da Covid-19 terem sido injetadas garantias públicas significativas e, portanto, os empréstimos que beneficiam de garantias do Estado não exigem uma aumento significativo das provisões. quando estão em atraso. “Ambos os fatores desaparecerão no futuro, levando a maiores necessidades de abastecimento. Os novos empréstimos de cobrança duvidosa envelhecerão e, a menos que os bancos tomem medidas para os resolver (o que poderá gerar outros custos, como a redução dos preços de venda), necessitarão de provisões maiores”, afirma o supervisor.
Nos últimos anos, os bancos e o BCE têm mantido uma luta pela utilização de capital. Com a mudança na política monetária empreendida pelo supervisor em 2022 para iniciar um aumento nas taxas de juro, os bancos dispararam as suas receitas e, em muitos casos, quebraram os seus recordes de lucro e rentabilidade ano após ano. As entidades, há anos em dificuldades, queriam utilizar esse capital para remunerar generosamente os acionistas, através de dividendos em dinheiro e recompras de ações. Mas o supervisor ainda pediu prudência e que boa parte desses lucros fosse usada para aumentar as reservas de capital.
Nesta mesma semana, o jornal Tempos Financeiros publicou que o BCE tem em sua posse um relatório no qual revela que, se os mesmos padrões de capital dos Estados Unidos fossem aplicados às entidades europeias, estas teriam de reforçar os seus níveis. Conforme explicou, os banqueiros estão a debater se devem publicar o relatório ou pelo menos algumas das conclusões para pôr fim à pressão dos bancos, que procuram flexibilizar os novos padrões de capital e o que poderá implicar que algumas entidades aumentem os seus rácios.
