O Federal Reserve fez o anúncio na quarta-feira um terceiro corte na taxa em 2024. Quando o Fed cortou as taxas de juros neste outono devido à inflação mais baixa, muitos potenciais compradores de casas pensaram taxas de hipoteca cairia imediatamente.
Mas taxas de hipotecaimpulsionados pelas expectativas dos investidores e pelo mercado obrigacionista, são sempre voláteis. O Fed não define isso diretamente taxas de empréstimo à habitaçãoembora as suas decisões de política monetária ajudem a orientar bancos e credores em todo o país.
Bancos centrais Resumo das Projeções Econômicasque descreve as perspectivas para as taxas de juros nos próximos meses, sugere que o Fed ainda planeja cortar as taxas no próximo ano. No entanto, com dados teimosos sobre a inflação e expectativas de que as pressões sobre os preços permanecerão elevadas, apenas são prováveis dois cortes nas taxas de 0,25% em 2025.
Nas suas observações após a reunião de quarta-feira, o presidente do Fed, Jerome Powell, disse: “Ainda vemos que estamos no caminho certo para a redução gradual, mas isso dependerá dos dados”.
Infelizmente para os potenciais compradores de casas, esta previsão provavelmente manterá a pressão ascendente sobre os rendimentos dos títulos e as taxas de hipotecas no curto prazo, disse ele. Nicole RuethVice-presidente sênior da equipe Rueth, desenvolvido pela Movement Mortgage.
Aqui está o que você deve saber sobre como a política governamental afeta as taxas de juros taxas de hipoteca.
O que o Sistema da Reserva Federal faz?
O Fed foi fundado Lei da Reserva Federal de 1913 definir e supervisionar a política monetária dos EUA para estabilizar a economia. É composto por 12 bancos regionais e 24 filiais e é governado por um conselho de governadores que são membros votantes do Comitê Federal de Mercado Aberto. O FOMC define a taxa de juro de referência à qual os bancos contraem empréstimos e emprestam o seu dinheiro.
Num ambiente inflacionário, a Fed utiliza aumentos das taxas de juro para abrandar o crescimento económico e tornar o crédito mais inacessível. Os bancos normalmente repassam os aumentos das taxas aos consumidores na forma de taxas de juros mais altas sobre empréstimos de longo prazo, incluindo empréstimos à habitação. Quando a economia está em crise ou recessão, o Fed reduz as taxas de juros para estimular os gastos do consumidor e impulsionar o crescimento.
Leia mais: Como os dados de empregos podem afetar as taxas de hipotecas em 2024
Como o Fed afeta as taxas de juros das hipotecas?
A Fed não define directamente as taxas hipotecárias, mas influencia-as alterando a taxa dos fundos federais, a taxa de juro que os bancos cobram uns aos outros pelos empréstimos de curto prazo. A decisão da Fed altera o custo do crédito, o que tem um efeito cascata a longo prazo nas taxas hipotecárias e no mercado imobiliário em geral.
“Quando o Fed aumenta as taxas de juros para desacelerar a economia, os setores sensíveis às taxas, como tecnologia, finanças e habitação, normalmente sentem o impacto primeiro”, disse ele. Alex Tomásanalista de pesquisa principal da John Burns Research and Consulting.
É importante monitorar as ações do Fed. Suas decisões afetam seu dinheiro de várias maneiras, incluindo a taxa percentual anual de seus cartões de crédito, o rendimento de suas contas de poupança e até mesmo sua carteira do mercado de ações.
Quais são as perspectivas para cortes nas taxas do Fed e nas taxas de hipotecas?
Se o Fed introduzir outro corte nas taxas em 2025, as taxas de hipoteca devem diminuir gradualmente. No entanto, o momento destes cortes, bem como os dados económicos que obtivermos entre as reuniões políticas, determinarão a rapidez (e até que ponto) as taxas hipotecárias podem cair.
As políticas económicas da próxima administração deverão levar a Fed a recuar na redução das taxas de juro. Presidente eleito Donald Trump propostas para reduzir impostos e taxas poderia estimular a procura, aumentar os défices e fazer subir novamente a inflação, incentivando a Fed a manter as taxas de juro por mais tempo.
Powell disse que é demasiado cedo para dizer como a agenda económica de Trump e o Congresso liderado pelos republicanos poderão mudar a abordagem do banco central aos ajustamentos das taxas de juro, e apenas alertou contra a cautela. No entanto, na sua primeira reunião de 2025, em 28 e 29 de janeiro, o banco central deverá adiar o corte das taxas e adiar novas mudanças de política até pelo menos março.
Embora muito ainda seja incerto, será difícil para as hipotecas fixas de 30 anos cair abaixo de 6% sem dados económicos mais fracos e cortes continuados da Fed.
Quais fatores afetam as taxas de juros hipotecários?
Taxas de hipoteca movem-se por muitas das mesmas razões que os preços da habitação: oferta, procura, inflação e até taxas de emprego. Além disso, a taxa de hipoteca individual para a qual você se qualifica é determinada por fatores pessoais, como pontuação de crédito e valor do empréstimo.
Fatores econômicos que afetam as taxas de hipotecas
- Mudanças de política do Fed: Quando o Fed ajusta a taxa dos fundos federais, isso se reflete em muitos aspectos da economia, incluindo as taxas hipotecárias. A taxa de fundos federais afeta quanto custa aos bancos pedir dinheiro emprestado, o que, por sua vez, afeta o que os bancos cobram dos consumidores para obter lucro.
- Inflação: Em geral, quando a inflação está altaas taxas de hipoteca tendem a ser altas. À medida que a inflação reduz o poder de compra, os credores estabelecem taxas de juro mais elevadas sobre os empréstimos para compensar esta perda e garantir lucro.
- Oferta e procura: Quando a demanda por hipotecas é alta, os credores tendem a aumentar as taxas de juros. Isso ocorre porque os credores têm apenas uma determinada quantidade de capital para emprestar na forma de empréstimos à habitação. Por outro lado, quando a procura por hipotecas é baixa, os credores baixam as taxas de juro para atrair mutuários.
- Mercado de títulos: Os credores hipotecários vinculam taxas de juros fixas, como hipotecas de taxa fixa, às taxas de títulos. Os títulos garantidos por hipotecas, também chamados de títulos garantidos por hipotecas, são pacotes de hipotecas vendidos a investidores e estão intimamente vinculados à nota do Tesouro de 10 anos. Quando as taxas de juros dos títulos são altas, o título vale menos no mercado onde os investidores compram e vendem títulos, fazendo com que as taxas de juros das hipotecas subam.
- Outros indicadores econômicos: Os padrões de emprego e outros aspectos da economia que afectam a confiança dos investidores e os gastos e empréstimos dos consumidores também afectam as taxas hipotecárias. Por exemplo um relatório de emprego forte e uma economia robusta poderá indicar uma maior procura de habitação, o que poderá fazer subir as taxas hipotecárias. Quando a economia desacelera e o desemprego é elevado, as taxas hipotecárias tendem a ser mais baixas.
Fatores pessoais que afetam as taxas de hipoteca
Os fatores específicos que determinam a taxa de juros de sua hipoteca específica incluem:
Agora é um bom momento para comprar uma hipoteca?
Embora o momento seja importante no mercado hipotecário, não se pode controlar o que o Fed faz.
Você pode conseguir os melhores preços e condições disponível garantindo um perfil financeiro saudável e comparando termos e taxas de vários credores.
Independentemente da economia, o mais importante ao comprar uma hipoteca é que você possa arcar com conforto com seus pagamentos mensais.
“Comprar uma casa é a maior decisão financeira que uma pessoa pode tomar”, disse Kushi. Se você encontrou uma casa que atenda às suas necessidades de estilo de vida e orçamento, comprar uma casa no mercado imobiliário atual pode ser financeiramente prudente, observou Kushi.
Se o preço estiver esgotado, é melhor esperar. “Ficar à margem pode permitir que um potencial comprador continue a pagar sua dívida, construa seu crédito e economize no pagamento inicial e nos custos de fechamento”, disse ela.
Resultado final
Quando a Reserva Federal ajusta a taxa de juro de referência, afecta indirectamente as taxas hipotecárias. O corte das taxas do Fed ajudará a melhorar as taxas de empréstimos imobiliários, embora não seja dramático ou imediato. As taxas hipotecárias também responderão à inflação, às expectativas dos investidores e às perspectivas económicas mais amplas. Os especialistas prevêem que as taxas hipotecárias deverão diminuir lentamente ao longo do próximo ano.
Se você estiver comprando uma hipoteca, compare as taxas e os termos oferecidos pelos bancos e credores. Quanto mais credores você entrevistar, maiores serão suas chances de garantir uma taxa de hipoteca mais baixa.
