Há mais duas reuniões do Federal Reserve em 2024, mas considere voltar seu olhar para 2025. O final do ano é um bom momento para fazer um balanço de suas finanças, esteja você esperando por mais cortes nas taxas ou procurando fazer um grande investimento . Conhecer os planos do Fed pode ajudar a traçar o seu rumo para os próximos 12 meses.
O Comitê Federal de Mercado Aberto se reunirá de 6 a 7 de novembro e novamente em dezembro. Depois de efetuar um corte maior, de 0,5% em setembro, o Fed indicou que pretendia fazer outro corte de 0,5% até o final do ano. A maioria dos especialistas espera um corte de 25% em cada reunião, mas e em 2025?
“Acho que este ano é bastante previsível”, disse o economista Greg Heym à CNET. “A entrada no próximo ano é uma incógnita. Neste ponto, eles querem cortar as taxas em mais um por cento no próximo ano.”
As decisões do Federal Reserve impactam a maior parte de suas finanças de várias maneiras, incluindo a taxa de juros do seu cartão de crédito e o rendimento percentual anual da sua conta poupança.
A decisão do Fed pode afetar quanto custa tomar dinheiro emprestado, como hipotecas e empréstimos para automóveis. A alteração das taxas de juros também pode impactar você indiretamente. As empresas também são mais propensas a contrair empréstimos quando as taxas são mais baixas, o que pode permitir-lhes expandir os seus negócios e força de trabalho.
Aqui está o que os especialistas dizem que você pode esperar para o restante do ano e até 2025.
Quanto o Fed reduzirá as taxas em novembro e dezembro?
O sentimento geral entre os especialistas é que o Fed não se desviará do caminho que se propôs. Na verdade, os dados do CME FedWatch, que medem a probabilidade de alterações na taxa dos fundos federais, deram a um corte de 25 pontos base um 98% de possibilidade na sexta-feira.
A maioria dos especialistas espera que o Fed faça outro corte de 25 pontos base em dezembro.
Mas se a Fed planeia fazer dois cortes de 25% – um em Novembro e outro em Dezembro – porque é que não faz um grande corte esta semana? Heym disse que o Fed provavelmente teme que a redução das taxas muito rapidamente possa reacender a inflação novamente.
“O problema é que injetar tanto dinheiro na economia poderia alimentar a inflação novamente – provavelmente o faria”, disse ele. “Portanto, eles precisam adotar uma abordagem ponderada.”
E essa resposta ponderada resulta da análise de muitos dados, incluindo relatórios de inflação e de emprego. O indicador de inflação preferido do Fed na semana passada mostrou que a inflação quase atingiu a meta de 2% do Fed em setembro. O Bureau of Labor Statistics informou na semana passada que o desemprego permaneceu em níveis relativamente baixos de 4,1%, mas tem aumentado lentamente. Isso pode indicar que o mercado de trabalho está a abrandar. Ambos os relatórios apoiam outro corte nas taxas na reunião do Fed deste mês, dizem os especialistas.
Heym não é o único que espera que o Fed mantenha o rumo. De acordo com Robert Fry, da Robert Fry Economics, seria muito surpreendente se o Fed fizesse algo além de fazer mais dois cortes até o final do ano.
“Ainda acho que o Fed cortará um quarto de ponto percentual na próxima semana e em dezembro – mais porque o presidente Powell se convenceu a fazer isso do que porque a economia precisa disso”, disse ele.
Previsões para a estratégia do Fed em 2025
Durante a reunião do Fed de setembro, membros do comitê indicados que a taxa dos Fundos Federais poderá cair mais um ponto percentual em 2025. Mas quando exactamente esses cortes ocorrerão é outra questão.
“Não creio mais que eles cortarão nas primeiras quatro reuniões do ano que vem”, disse Fry. “Ainda acho que eles farão cortes no próximo ano, mas de forma muito mais gradual. Eles poderiam cortar todas as outras reuniões se a inflação continuar a cair.”
Em vez disso, os especialistas dizem que se espera que a Fed decida, reunião após reunião, se irá cortar, manter ou mesmo aumentar as taxas de juro. Existem demasiados factores imprevisíveis em jogo, mas, em geral, os especialistas prevêem que as taxas cairão em 2025.
“Espero cortes constantes nas taxas até 2025, caminhando para um nível próximo de 3,50%”, disse Osman Kilic, professor de finanças na Universidade Quinnipiac.
A eleição poderia potencialmente impactar o plano do Fed para 2025, por exemplo. Embora o Fed diga que é neutro, as políticas monetárias de uma nova administração presidencial terão impacto na economia, o que por sua vez poderá mudar a forma como o Fed reage.
Além disso, não há garantia de que a inflação não aumentará depois que as políticas de um novo governo entrarem em vigor. O mercado de trabalho também poderia piorar, o que por sua vez levaria a Fed a seguir uma direcção diferente.
Podemos dar palpites fundamentados sobre o que o Fed fará em 2025 com base nas informações que temos atualmente, mas não há garantia de resultado até que esteja aqui.
O que você pode fazer para se preparar
O Fed é um órgão reacionário. Se perceberem a necessidade de ajustar sua estratégia, eles o farão. No entanto, isso não significa que você não possa se preparar para o que está por vir.
“Embora estes cortes comecem em breve, os consumidores não devem esperar um alívio significativo nos custos dos empréstimos de curto prazo até meados de 2025”, disse Kilic.
Na verdade, é pouco provável que qualquer alteração isolada nas taxas de juro altere muito o mostrador das suas próprias taxas de juro. Mesmo cortes múltiplos levariam tempo antes de causarem um impacto substancial.
“Há um intervalo de seis meses a um ano ou mais antes que (as mudanças do Fed) realmente impactem a economia”, disse Heym.
Esse intervalo oferece muitas oportunidades para revisar sua estratégia financeira. Embora os cortes do Fed tenham impacto nas taxas do seu cartão, espere que permaneçam altas. Considere uma transferência de saldo para pagar ou outras estratégias de pagamento de dívidas.
Se você tem guardado dinheiro em uma conta poupança ou CDs de alto rendimento, as taxas de juros mais altas às quais você se acostumou provavelmente parecerão diferentes em 2025. Eles ainda são investimentos seguros, mas diversificar seu portfólio pode ajudar muito. para se preparar para o seu ano financeiro. Considere construir uma escada de CD, mas não se apresse em transferir seu dinheiro para investimentos mais arriscados se não estiver preparado.
“Não importa o que você esteja pensando em comprar ou investir, apenas esteja informado”, disse Heym. “Entenda quais são suas opções. Fale com especialistas. Sinta-se confortável com sua decisão. Não tome decisões por medo.”
